【摘要】从 2012 年开始，P2P 网络借贷在我国急速发展。但由于我国在市场环境、征信体系、法律制度、监督管理等方面的不足，P2P 网络借贷在给人们带来更高收益的同时也出现了一些问题，P2P 问题平台出现并集中爆发。本文总结了我国 P2P 网络借贷的现状，从法律法规、征信体系、监管和风险四个方面分析了我国 P2P 网络借贷存在的主要问题，并提出了相对应的对策，以期对 P2P 网络借贷的发展提供帮助。

【关键词】P2P 网络借贷 现状 问题 对策自我国第一家 P2P 借贷平台——拍拍贷成立以来，P2P 网贷迅速发展。P2P 网络借贷平台由最初屈指可数的几家，发展到现在的 1819 家；随着国有资本、风险投资基金等不同类型资本的进入，P2P 借贷不再是民营资本的天下；P2P 网贷的商业模式也发展成纯平台、保证本金（利息）、债权转让等多种模式。但是，在我国现有的法律制度、监管框架、市场环境和社会信用环境等条件下，我国 P2P 借贷的发展还存在很多问题。

一、P2P 网络借贷的现状

（一）P2P 网络借贷的规模

2012 年以来，P2P 网贷行业的平台数量、投资人数、借款人数以及资金总量都在快速增长。到 2015 年 11 月，我国共有 P2P 借贷平台 3769 家；到 2015 年 11 月 30 日，我国 P2P 网贷平台累计成交金额达 12314.73 亿元，累计投资人数为 300.62 万人，累计借款人数为 71.94 万人。

（二）P2P 网络借贷的特点

基于互联网发展起来的 P2P 网贷，既不同于传统银行贷款，也不同于民间借贷，本质上是一种金融创新，有以下几方面的特点：第一，操作简便，参与者广泛。由于 P2P 网贷完全依靠互联网进行，只要你熟悉计算机基本操作并对 P2P 网贷有一定的了解，且有借款需求或者投资需求，都可以参与其中。

第二，不需担保或抵押，借款手续大大简化。相比传统的银行贷款而言，P2P 网贷通过网络进行借贷简化了借款手续，同时借款人不需要提供抵押和担保，是真正意义上的信用借款。

第三，风险与收益双高。P2P 网贷是民间借贷的网络化，在我国当前的环境下，P2P 网贷的投资者面临着非法融资、信用风险和产品异化等风险。高风险伴随着高收益，我国一年期定期存款的利率为 2.5%，而 2014 年 P2P 网贷的综合利率 17.86%，投资者的收益得到大幅提高。

（三）P2P 网络借贷问题平台

2013 年 4 月，上线刚满一个月的众贷网因运营风险原因宣告破产，问题平台接二连三地涌现出来。到 2015 年 4 月，我国 P2P 网贷问题平台有 658 家。在各省问题平台分布中，以山东省的 120 家问题平台居首，紧跟其后的是广东省和浙江省。2015 年 5 月新成立 P2P 平台 56 家，其中有 18 家 P2P 平台成立 1 个月就跑路。这 18 家跑路的 P2P 平台中，有 17 家的注册资本都是千万元以上，天源财富的注册资本甚至达到一亿元人民币。

（四）P2P 网络借贷利率水平

P2P 网络借贷因能带给投资者更高的利息收入和借款者更低的利息费用而受到广大群众的欢迎和热捧。2012 年之前，我国 P2P 借贷行业的综合利率是 18.90%，2012 年的综合利率是 19.13%，2013 年的综合利率是 23.05%，2014 年的综合利率是 17.86%。2013 年之前 P2P 行业的综合利率呈逐年上升的趋势，而 2014 年较 2013 年的综合利率有较大幅度的下降，下降了 5.19 个百分点。