不管是股权融资还是借款都是会涉及资金的问题，一说到股权融资大家会想到初创公司股权融资，而一说到借款大家可能第一想到的是有车有房借款，因为这些都是比较广泛的。而其实初创公司创业也是可以采用借款的方式获得资金的，股权融资也是获得资金的一个方式，那么，股权融资和借款有什么不同？我们来做一个系统的了解，方便为后期创业基金的来源做一个好的选择。

首先，在了解股权融资和借款的区别之前我们先看下两者的定义。

股权融资的定义是一个企业为了筹资的过程，股权融资也分两种类别，债权融资和股权质押融资。简言之股权融资就是结集大量的钱一起，债权融资企业必须在负债期满时偿还本息并支付贷款利息。股权质押融资企业不必付息，但新公司股东将与老公司股东同样分享企业的盈利与增长。股权质押融资风险共担。

借款字面上含意很明确二点:贷款利息和还贷。银行通过借款的方式将所集中的贷币和流动资产推广出来，可以满足社会扩大再生产对填补资金的需要，促进经济的发展，同时，增加银行自身的积淀。

其实，借款是股权融资的一种

股权融资有很多种方式，非常简单的就是借款。主要有债务和股份两种，债权融资就是有抵押物的股权融资，贷款银行就是想要你出示质押物，根据质押物价值来决定下款数量等。股权质押融资是以你舍弃公司一部分股份来换得股权融资。

1、银行承兑。投资人将一定的额度例如一个亿打进项目方的公司账号上，随后及时要求银行合出一亿元的银行承兑出来。投资人将银行承兑取走。这种股权融资的方式对投资人好多好多有益，因为他事实上把一亿元一个几回再用。他可以拿那一亿元的银行承兑到其他的地方的银行再贴一亿元出来。至少能够贴现80%。但问题是企业账户上有一亿元银行可否合出一亿元的承兑。很可能只有合出80%到90%的银行承兑出来。就是合出100%的银行承兑出来，那公司账号上的资金银行允许你用多少还是问题。这就看公司的级別和跟银行的关系了。另外承兑的最大的一个缺陷就是根据国家的规定，银行承兑最多只能开12个月的。绝大多数地方都只能开6个月的。也就是每6个月或1年你就必须续签一次。用款时间长的话很麻烦。

2、基金组织，方式就是假股暗贷。所谓假股暗贷说白了就是投资人以入股投资的方式对项目进行投资但实际并不参加项目的管理。到了一定的时间就从项

目中撤股。这种方式多见国外股票基金所采用。缺陷是操作周期时间较长，而且要改变公司的公司股东结构甚至要改变公司的特性。国外股票基金比较多，所以以这种方式投资的话国内公司的特性就要改成中外合作。

3、直储蓄。这个是较难操作的融资模式。因为做直储蓄本身是违背银行的规定的，必须企业跟银行的关系特别好才行。由投资人到项目方特定银行开一个帐户，将特定额度存到自己的帐户。随后跟银行签署一个协议。服务承诺此笔钱在规定的时间内不能用。银行根据这个额度给项目方不大于同样额度的借款。注：这里的服务承诺不是对银行进行质押贷款。不是愿意拿这笔钱进行质押贷款的。愿意质押贷款的是另一种融资模式称为限额质押贷款储蓄。当然，那种融资模式也有其违背银行规定的地方。就是需要银行签一个保证期满前30天收付款强制平仓的保证书。事实上他取得这个东西之后可以取得其他地方的银行进行消费贷款的。

4、直连款。所谓直连款就是对外直接投资。这个对项目的核查很严格往往要求固资的质押或银行担保。贷款利息也相对较高。多见短期内。个人所接触的最低的是年利率18。一般都在20以上。

5、委贷。所谓委贷就是投资人在银行为项目方开设一个专款帐户，随后把钱打进专款帐户里面，授权委托银行放贷给项目方。这个是比较好操作的一种股权融资形式。通常对项目的核查不是很严格，要求银行做出向项目方负责每年代办贷款利息和追还本息的保证书。当然，不还本的只需要服务承诺每年代办贷款利息。

6、贷款担保。市面多投资担保公司，只需要付高于银行利息就可以取得急缺的资金。

7、对冲资金。市面有种不还本不付息的委贷就是典型性的对冲资金。

8、银行信用证（限额质押贷款储蓄）。国家有政策对于国际性的银行业如花旗等合出的愿意给公司融资的银行信用证视同于企业账号上已经有了同样额度的储蓄。过去很多企业用这个银行信用证进行圈钱。所以国家的政策进行了稍许的变化，国内的企业很难再用这种方法进行股权融资了。只有国外个人独资和中外合作的企业才可以。所以国内企业想要用这种方法进行股权融资的话首先必须改变企业的性质。

关于“股权融资和借款有什么不同？”的所有介绍就到这里了，简言之借款其实就是简接的股权融资，以银行作为渠道，从银行借款并给银行利息，只是要求比较的高，而股权融资是资金融通的活动，可以是直接也可以是简接，可以根据自己的需求进行相应的选择。